El Euríbor es el tipo de interés de referencia al que los bancos de la zona euro se prestan dinero entre sí, y el Euríbor a un año es el índice que usan la mayoría de las hipotecas variables en España. Tu tipo de interés es Euríbor + diferencial, y se recalcula en cada revisión (normalmente cada 6 o 12 meses). El dato oficial es la media mensual que publica el Banco de España: según la Resolución de 1 de octubre de 2026 publicada en el BOE, el Euríbor a un año de septiembre de 2026 fue del 3,247 %, frente al 2,954 % de agosto. Como orientación, en una hipoteca de 150.000 € a 25 años, cada punto que sube el Euríbor encarece la cuota en unos 80 € al mes.
Qué es el Euríbor
Euríbor significa Euro Interbank Offered Rate. Lo elabora el European Money Markets Institute (EMMI) a partir de las operaciones de un panel de bancos europeos en el mercado monetario, con una metodología híbrida que se apoya sobre todo en transacciones reales. Se publica cada día hábil para varios plazos: una semana, uno, tres, seis y doce meses.
Para las hipotecas no se usa el dato diario, sino el índice oficial: la media aritmética de los valores diarios del mes del Euríbor a un año. Lo publica el Banco de España a principios del mes siguiente y aparece después en el BOE.
| Concepto | Qué es |
|---|---|
| Euríbor diario | El valor de cada día hábil, publicado por EMMI |
| Euríbor oficial (mensual) | La media de los valores diarios del mes; es el que usan los bancos |
| Plazo usado en hipotecas | Habitualmente 12 meses |
| Quién lo publica en España | Banco de España, y después el BOE |
| Qué lo mueve | Sobre todo los tipos del Banco Central Europeo y las expectativas sobre ellos |
Valores oficiales recientes
| Mes | Euríbor a un año (media mensual) | Fuente |
|---|---|---|
| Septiembre de 2025 | 2,172 % | Banco de España |
| Agosto de 2026 | 2,954 % | Banco de España, nota de 1 de septiembre de 2026 |
| Septiembre de 2026 | 3,247 % | BOE, Resolución de 1 de octubre de 2026 del Banco de España |
El índice ha subido algo más de un punto en un año. Consulta siempre el último dato en el Portal del Cliente Bancario del Banco de España.
Cómo afecta a la cuota de una hipoteca variable
Tipo aplicable = Euríbor + diferencial
El diferencial es un porcentaje fijo que pacta el banco y que no cambia durante la vida del préstamo (salvo bonificaciones). Si tu diferencial es del 0,80 % y en la revisión el Euríbor de referencia es del 2,50 %, tu tipo pasa a ser el 3,30 %.
Si el índice resultase negativo, el tipo aplicable no puede ser inferior a cero en las hipotecas firmadas con la ley hipotecaria vigente; revisa tu escritura.
Cuándo se revisa
La escritura fija la periodicidad de la revisión (semestral o anual) y qué mes del Euríbor se toma: suele ser el publicado uno o dos meses antes de la fecha de revisión. Entre revisiones, tu cuota no cambia aunque el Euríbor se mueva.
- Revisión anual: la cuota se fija para 12 meses. Los cambios del índice llegan con retraso, para bien y para mal.
- Revisión semestral: la cuota se ajusta dos veces al año y sigue más de cerca al índice.
Cómo se recalcula la cuota
En cada revisión, el banco aplica el nuevo tipo al capital pendiente y al plazo que queda, con el sistema francés. Si quieres entender la fórmula de la cuota, la tienes explicada en cómo funciona el sistema de amortización francés.
Caso práctico: revisión de una hipoteca de 150.000 €
Sara firma una hipoteca variable de 150.000 € a 25 años con un diferencial del 0,80 % y revisión anual. Todos los valores del Euríbor de este ejemplo son ilustrativos.
Primer año. Euríbor de referencia del 2,50 % → tipo del 3,30 %. Cuota mensual: 734,94 €.
Primera revisión. Tras 12 cuotas, el capital pendiente es de 146.071,63 € y quedan 24 años (288 cuotas). La nueva cuota depende del Euríbor que se tome en la revisión:
| Euríbor en la revisión | Tipo aplicable | Nueva cuota | Diferencia mensual | Diferencia anual |
|---|---|---|---|---|
| 1,50 % | 2,30 % | 660,47 € | −74,48 € | −893,76 € |
| 2,50 % | 3,30 % | 734,94 € | 0 € | 0 € |
| 3,50 % | 4,30 % | 813,97 € | +79,03 € | +948,36 € |
Con un capital pendiente de unos 146.000 € y 24 años por delante, cada punto de Euríbor supone unos 75-80 € al mes. Cuanto más capital debas y más plazo te quede, mayor es el efecto. Puedes repetir el cálculo con tu capital pendiente y tu plazo en la calculadora de hipoteca y amortización.
Cómo usar este cálculo en la práctica
- Busca en tu escritura el diferencial, la periodicidad y el mes de referencia del Euríbor.
- Mira en el último recibo el capital pendiente y las cuotas que faltan.
- Suma el Euríbor oficial del mes de referencia y tu diferencial.
- Calcula la nueva cuota en la calculadora de hipoteca y compárala con la actual.
Qué hacer si sube el Euríbor
- Amortizar anticipadamente: reducir capital disminuye el impacto de cada subida. Decide antes si prefieres reducir la cuota o el plazo.
- Cambiar a tipo fijo o mixto: por novación con tu banco o subrogación a otro. Tiene costes y conviene comparar ofertas; repasa las diferencias en hipoteca fija, variable o mixta.
- Revisar tu presupuesto: prevé cuánto subiría la cuota con un punto más de Euríbor y asegúrate de que puedes asumirlo.
Preguntas frecuentes
¿Qué Euríbor se aplica en mi revisión?
El que indique tu escritura: normalmente el Euríbor oficial a un año de uno o dos meses antes de la fecha de revisión, publicado por el Banco de España. No es el dato diario que aparece en las noticias.
¿Puede cambiar el diferencial?
No, salvo que lo pactes con el banco en una novación o que tu contrato tenga bonificaciones ligadas a productos vinculados. Si dejas de cumplirlas, el diferencial puede subir.
¿Cuánto sube mi cuota si el Euríbor sube 0,5 puntos?
Aproximadamente la mitad de lo que supone un punto. En el ejemplo de 146.000 € pendientes a 24 años, unos 39 € al mes. Depende sobre todo del capital pendiente y del plazo restante.
¿Qué es mejor, revisión semestral o anual?
Ninguna es mejor en sí misma: con el Euríbor bajando, la semestral traslada antes las bajadas; con el Euríbor subiendo, la anual retrasa las subidas. A largo plazo, el coste total tiende a ser parecido.